مشكلة: تم توفير الإخراج التالي الذي يلخص نتائج اللوجيستية الانحدار الذي تم إجراؤه على عينات مزدوجة من الشركات البريطانية المدرجة في البورصة الفاشلة وغير الفاشلة. المتغيرات المستقلة المستخدمة هي كما يلي:

PBTCL_1 هو الربح قبل الضريبة مقسومًا على الخصوم المتداولة.

CLTA_1 عبارة عن مطلوبات متداولة لإجمالي الأصول.

NCI_1 هو فترة عدم الائتمان وهي مقياس للمدة (بالأيام) التي يمكن للشركة أن تستمر في التداول دون تحقيق أي إيرادات.

CATL_1 هو الأصول المتداولة إلى إجمالي المطلوبات.

يتم حساب كل هذه باستخدام البيانات المأخوذة من الحسابات الأخيرة المنشورة قبل الفشل.

المتغير التابع ثنائي التفرع حيث يتم تعيين الشركات الفاشلة 1 والشركات غير الفاشلة 0.

الكتلة 0: بداية بلوك

الكتلة 1: الطريقة = أدخل

أنت مطالب بإجراء تقييم مالي وإحصائي لهذه المعلومات.

حل: لاحظ أن النموذج اللوجستي مهم بشكل عام , p = 0.000. أيضا , وجد أن Nagelkerke R Square = .432 , مما يشير إلى ملاءمة مقبولة نسبيًا لهذا النموذج.

ويلاحظ أنه من بين الشركات غير الفاشلة , تم تصنيف 78.6٪ منها بشكل صحيح , بينما من بين الشركات الفاشلة , تم تصنيف 72.6٪ منها بشكل صحيح , وهو ما يمثل إجمالي 75.6٪ من الشركات المصنفة بشكل صحيح بشكل عام , مما يشير إلى وجود تصنيف صحيح. معدل تصنيف جيد نسبيًا.

النموذج اللوجستي

\[\ln \left( \frac{{\hat{p}}}{1-\hat{p}} \right)=-1.408-2.644*PBTCL\_1+3.554*CLTA\_1+0.000*NCI\_1-0.190*CATL\_1\]

حيث \(\hat{p}\) يتوافق مع احتمال فشل إحدى الشركات. من وجهة نظر مالية , لدينا الاستنتاجات التالية:

· لزيادة 1 نقطة في الربح قبل الضريبة مقسومًا على المطلوبات المتداولة , تنخفض احتمالات الفشل بنسبة 92.9٪. هذا التغيير مهم , ف = 0.000 <0.05

· لزيادة نقطة واحدة في المطلوبات المتداولة إلى إجمالي الأصول , تزداد احتمالات الفشل بنسبة 3294.10٪ هذا التغيير مهم , p = 0.001 <0.05

· للحصول على زيادة مقدارها يوم واحد في فترة عدم الاعتماد , لا تتغير احتمالات الفشل. هذا المعامل ليس مهمًا , p = 0.331> 0.05

· لزيادة نقطة واحدة في الأصول المتداولة إلى إجمالي المطلوبات , تنخفض احتمالات الفشل بنسبة 17.3٪ (هذا الانخفاض مهم , p = 0.029 <0.05)